一、本次发行基本情况
1、发行人:四川阆中名城经营投资有限公司
2、债券名称:年四川阆中名城经营投资有限公司公司债券(简称“16阆中名城债”)
3、发行总额:人民币10亿元
4、债券期限:7年期。本期债券设计提前偿还条款,在债券存续的第3、4、5、6、7年末分别按债券发行总额20%、20%、20%、20%、20%的比例偿还债券本金
5、债券利率:本期债券为7年期固定利率债券,采用单利按年计息,不计复利,逾期不另计利息。本期债券通过中央国债登记结算有限责任公司簿记建档发行系统,按照公开、公平、公正原则,以市场化方式确定发行票面年利率。簿记建档区间应依据有关法律法规,由发行人和主承销商根据市场情况充分协商后确定
6、发行对象及发行对象:本期债券以簿记建档、集中配售的方式,通过承销团设臵的发行网点向中华人民共和国境内机构投资者(国家法律、法规另有规定的除外)公开发行和通过上海证券交易所向机构投资者(国家法律、法规禁止购买者除外)发行
7、信用级别:经鹏元资信评估有限公司综合评定,发行人主体长期信用等级为AA-,本期债券的信用等级为AA+
8、担保方式:重庆三峡担保集团股份有限公司为本期债券提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保
9、起息日:自发行首日开始计息,本期债券存续期限内每年的2月1日为该计息年度的起息日
10、簿记建档日:本期债券的簿记建档日为年1月29日
二、本期企业债投资亮点:
1、公司作为阆中市旅游产业发展主体,未来发展前景广阔,并具有区域垄断优势
发行人是阆中市土地储备中心和阆中市国有资产管理中心共同出资设立的有限公司,是阆中市最主要的旅游配套基础设施建设主体和旅游产业发展平台,在阆中市具有独占性和垄断性。
2、公司具有良好的融资能力并与银企具有一定合作关系
发行人拥有丰富的财务资源,优质的实体资产以及良好的资信条件,与国家开发银行、南充市商业银行等金融机构建立了良好、长久的合作关系。到目前为止,公司历年的到期贷款偿付率和到期利息偿付率均为%,无任何逾期贷款。如遇到突发性资金周转问题,公司可通过银行的资金拆借予以解决。
3、公司营业收入持续增长,且收入来源较为多元化
发行人目前营业收入来源于工程收入、天然气销售与安装收入、门票及车辆运营收入等。-年,发行人分别实现营业收入34,.57万元、57,.24万元和59,.39万元,实现净利润14,.47万元、16,.99万元和18,.16万元。
4、地方政府对公司支持力度较大
发行人是阆中市重点国有企业,获得了政府各部门政策、资金、体制等众多方面的大力支持。通过近年来的发展,发行人已成为阆中市文化旅游建设的中坚力量。
5、保证担保有效提升了本期债券的信用水平
本期债券由三峡担保提供10亿元全额无条件不可撤销的连带责任保证担保。如公司到期未能清偿债务,担保人实际代为清偿债务金额为公司未清偿债务总金额。三峡担保的代偿能力较强,违约风险较小。
注:(本期债券发行相关详细内容可参考年1月22日发布的《年四川阆中名城经营投资有限公司公司债券募集说明书》原文。)
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